onsdag 2 maj 2018

Cannabis - en bergochdalbana


En exakt bild på ens mentala stabilitet som aktieägare i cannabisbolag


Den 7e juni röstar senaten i Kanada slutgiltigt angående legalisering av cannabis i rekreationellt bruk. 

Vissa hävdar att det redan är givet att det kommer röstas igenom. Frågan är snarare när första försäljningsdatum ställs till. Det spekuleras optimistiskt om augusti, realistiskt om oktober-november och pessimistiskt om nästa år. 

Jag ställer mig utanför gissningsleken och utgår inte från att det är bergsäkert med en legalisering under sensommaren. 

Det jag tror är att det kommer legaliseras i relativ närtid. Tidsramen spelar egentligen inte så stor roll, mer än att jag egoistiskt vill kapitalisera förr hellre än senare. 

Jag fyller på smått i mina stora innehav, veckovis nu. Detta beror på att det varit en nedåttrend i sektorn länge nu, sen i februari ungefär. 

De bolagen jag fyller på mest frekvent i är:

Aphria - som fallit mest av de stora sen årsskiftet
Aurora - som är en småspararfavorit 
Canntrust - ett av få undervärderade bolag sektorn
Canopy - marknadsledare



Detta är en riskfylld strategi som jag inte rekommenderar någon att göra!

Om senaten röstar ned förslaget kommer aktierna tillfälligt sjunka som stenar.

Då de redan är högt värderade så föreligger en hög fallhöjd nedåt om nåt annat händer på aktiemarknaden, som kan vara helt irrelevant för cannabis och dess omröstning. 

Som Trump-krig, junk-bonds, bostadskrasch eller annan kollaps.



Free the weed, Canada





fredag 23 mars 2018

Finansiell plan. Har du en?

"Det är viktigt att ha en finansiell plan. Men den viktigaste delen av planen är planeringen för om planen inte går som planerat."

-Dr Wily


Har du en finansiell plan?
Hur ser den ut?

Jag har en finansiell plan. Om än fläckvis diffus. 


Portföljen Mattbomben och strategin som saknar fläckar...
Min primära finansiella masterplan vilar i den empiriska ränta-på-ränta-effekten. 
Med tiden innebär det att jag kan spara mindre, successivt, för att att slutligen inte spara alls, då slutmålet är att kunna plocka ut utdelningarna. Och då successivt gå ner i arbetstimmar, om jag tycker det behövs för att maximera mitt välmående. 

Hur ska denna finansiella dröm genomföras? Med en plan. 

Utmaningen för att min finansiella plan ska hålla är att bolagen i Mattbomben inte byts ut för frekvent. Helst inte alls. Allt för att optimera den gyllene ränta-på-ränta-effekten, även kallat det åttonde underverket. Så namnet på min blogg är ingen hybris kring min persona, utan en finansiell resa.  

Jag har för tillfället tio stycken utdelande bolag i Mattbomben. De utgör mellan 7-12% av portföljen vardera.  

Vissa föredrar att fördela sina utdelningsportföljer mer diversifierat. Jag tycker däremot att det är lättare att hålla en översikt på portföljen utan att behöva bli för perifer. Dessutom tycker jag det blir svårare att välja vart kapital ska placeras när det finns för många alternativ i portföljen, samt att det blir påtagligare effekt att placera alla utdelningar och sparande i få bolag för att det ska märkas i nästkommande utdelningar.

Riskfaktorer - bolagsrisk
Risken med få bolag är att bolagsrisken blir explosivare. Det vill säga att om ett av mina bolag i Mattbomben får problem, t.ex. med hyresgäster (läs; OHI), så får det stor påverkan på min portfölj, då bolaget sannolikt utgör minst 7% av portföljen. Hade jag haft dubbelt så många innehav hade det varit hälften så stor påverkan.  

Riskfaktorer - marknadsrisk
Vid en recession (börskrasch) riskerar bolag tvingas sänka utdelningen. Det kan generera mindre kapital för mig att återinvestera, vilket innebär att avståndet till drömmålet distanseras. Men jag har inget specifikt slutmål i tidsperspektiv. Mycket kan hända, och recessioner är oundvikliga. Historiskt sett infaller recessioner i börsmarknaden ungefär vart femte år, give or take. Därför bör man vara beredd på att utdelningar kan komma att sänkas. 

Riskfaktorer - valutarisk
Jag investerar nästan uteslutande i USA och Kanada. Det innebär att jag har en riskbild rörande valutorna som rör mina innehav. Olika scenarion innebär kan innebära olika handlingar från min sida. 

Om SEKs värde sjunker 
så blir det dyrt att köpa i US- och CA-dollar. Då kanske jag väljer att investera utdelningarna i svenska utdelningsbolag. 

Om USDs värde sjunker 
så blir det billigt att köpa amerikanska aktier, samtidigt blir utdelningarna blir värda mindre. 

Om CADs värde sjunker 
så blir det billigt att köpa aktier i Kanada, samtidigt blir utdelningarna värda mindre. 

Om SEKs värde höjs 
blir det billigt att köpa aktier utomlands. Samtidigt blir utdelningarna värda mindre. 

Om USDs värde höjs 
blir det dyrt att köpa aktier i USA, men samtidigt blir utdelningarna värda mer, vilket kan innebära att jag återinvesterar amerikanska utdelningar i andra valutor (SEK eller CAD). 

Om CADs värde höjs 
blir det dyrt att köpa kanadensiska aktier, men samtidigt blir utdelningarna värda mer, vilket kan leda till att jag återinvesterar utdelningar i andra valutor (SEK eller USD). 


Summa finansiell plan Mattbomben:
Smooth sailing ahead. Consistency is key. Patience is necessary.



Fläckvis diffus finansiell plan
Jag fick lite oplanerat ett gott öga till en specifik gren inom tillväxtbolag, som jag saknar en specifik plan för. Det gäller cannabisbranschen och jag rider på den gröna vågen som sköljer över västvärlden. Vad det är som  gör min plan så ospecifik beror på att det är en ny bransch och en ny sektor, om man bortser från diverse kartellers decennier av framgång på den svarta marknaden. 
Jag kan inte se något definitivt gällande sektorn i långt perspektiv. En trigger i närtid är legaliseringen av rekreationell cannabis i Kanada, som sker i slutet av sommaren 2018. Detta tror jag kommer haussa priserna på bolagen och jag har en plan på att sälja av en stor del i samband med detta. Det gjorde jag i samband med legaliseringen i Kalifornien i årsskiftet. Då sålde jag av ca 20% av min cannabisportfölj.  I sommar blir det sannolikt en större andel. 

Hur mycket jag kommer sälja och behålla har jag inte bestämt mig för och jag har ingen deadline på denna diffusa plan heller. Det beror mycket på vad som ryktas efter Kanadas legalisering. Kommer New Yorks stat legalisera rekreaionell kan det bli nästa trigger. Kommer europeiska grannländer följa Tysklands exempel med att legalisera medicinsk cannabis kan det bli en trigger. 
En sak jag är relativt säker på, är att jag kommer sälja av en del av min cannabisportfölj. 
Det kapitalet åker rätt in i Mattbomben. 
Kommer jag sälja allt i cannabisportföljen? 
-Gud nä!
Jag tror att cannabis är här för att stanna. Ju mer empirisk data på medicinsk cannabis, desto lukrativare, tror jag. Branschen befinner sig i ett fosterstadie och framtiden känns omöjlig att sia om. Men jag vet att jag vill vara med på ett hörn. 

Riskfaktorer politik 
Det finns mycket kraft i motrörelsen, konservativa politiker, motsträviga läkemedelsbolag och skribenter med hängslen. Men igår röstade senaten i Kanada igenom förslaget med legalisering av rekreationell cannabis. Vilket var steg 2 av 3 för att legalisering ska vara aktuell inom den förväntade tidsramen, i sommar. 44-29 såg röstningen ut.   
Nästa politiska datum för knarksparare att håll utkik för är 7e juni. 

Marknadsrisk
Cannabisbranschen har blommat i ett fantastiskt börsklimat, där skyhöga P/E-tal inte skrämmer massan. En recession skulle kunna förstöra festen.

Jag ligger för tillfället fullinvesterad i cannabisportföljen och kommer inte fylla på något nämnvärt före sommaren. 
Nyheter, kvartalsrapporter och spekulativa förvärv kan omkasta min kortsiktiga plan, ska nämnas. 

Summa finansiell plan cannabisportföljen 
Wavy storm ahead. Navigate maneuvers. Eyes on the horizon.



En fråga kvarstår, vilken portfölj kommer vara lönsammast för mig? 


Min gröna snabbåt? Kan den skära vågorna? 


Eller mitt flaggskepp? Kan det flyta ovanpå vågorna? 



Jag vill påpeka att detta inlägg inte ska ses som en rekommendation. Gör alltid din egen analys innan du investerar. Historisk avkastning och resultat är ingen garanti för att framtiden ska resultera i densamma. Jag får inte betalt för att skriva nåt på bloggen. Dessa tankar och åsikter är mina egna.  


onsdag 28 februari 2018

Maricann-ägare

Lystring Maricann-ägare. Jag vill belysa att jag äger aktier i detta bolag. 
Det är ett av mina största innehav till och med. 
Tyvärr har jag tråkiga nyheter. 
Det har visat sig att två personer i styrelsen, 
Raymond Stone och Neil Tabatznik blivit uppsagda på grund av insidertrading.  

Det kommer sannolikt innebära att aktiepriset sjunker radikalt på kort sikt. 

Det fundamentala återstår. Bolaget har finansierat sina anläggningar tom fas 3.
En förutsättning för en positiv trend i aktien längre fram vilar på starka kvartalsrapporter och uppvisade vinster. 

Jag kommer uppdatera när jag vet mer. 




måndag 26 februari 2018

Hur når man sina (ekonomiska) drömmars mål?

Money never sleeps. 

Men min pengamaskin slumrar i periferin.
Vi kan kalla det en powernap.

Januari är min sämsta utdelningsmånad, vilket sorgligt bevisades med ynka 877 kr denna gången. Detta har dock åtgärdats genom mitt nya innehav, WPC, som delar ut kvartalsvis, varav januari är en av de fyra tillfällena. Jag erhöll dock ingen utdelning från WPC denna januari, pga x-datum passerat vid mitt inköp. 

Bombmattan (smeknamn på pengamaskin) smällde högre i februari. 
Februaris utdelningar slutade på 1500kr ungefär. Med mina inköp i december av Realty Income och Northwest healthcare, som är månadsutdelare, erhåller jag som jag önskar, ett jämnt kassaflöde. Runt 1200kr och uppåt framöver, i runda slängar, under de första månaderna av 2018. 
Jag har skrivit lite om de nytillkomna bolagen tidigare (WPC, O, NWH), som du kan läsa mer om här: 
8eunderverketsresa.blogspot.se.nytt-ar-nya-investesteringar-blue-chips

Under sensommaren hoppas jag kunna lägga mer kapitalistiskt krut i bombmattan, som nu mest rullar på tomgång genom återinvesteringar, då i stort sett resten går till cannabisportföljen. Då jag kallt räknar med nytt rally i samband med Kanadas rekreationella legalisering i augusti-september, kommer jag sälja av delar i cannabisportföljen för att ge bombmattan mer krut (observera att det är en hypotetisk förhoppning).

Bombmattan är en rätt tråkig och trögrörlig portfölj, sexigt va?
Men jag vill understryka att den strategin inte ska underskattas. Finessen med en pengamaskin är extrem långsiktighet. Det tycks finnas många som har svårt att anamma den strategin i praktiken. Jag vittnar många som köper "stabila utdelningsbolag" en månad, för att sälja av innehavet nästa månad i jakt på bättre (snabbare) lycka. 

Det ska belysas att man generellt tjänar på att stanna i bolag, om man vill ha en exponentiellt växande utdelningskurva. Jag har en handfull bolag i min pengamaskin som har negativ utveckling sen mina inköp. Men det rör mig inte i ryggen. För det är inte avkastning vid försäljning jag är ute efter. Det är utdelning och utdelningstillväxt. 

Om man köper andelar i ett bolag som delar ut ca 5% årligen, som dessutom har en utdelningstillväxt kring 10%, så maximerar man sin avkastning på en 15-20årsperiod. Hemligheten bakom strategin är att investera i tråkiga bolag som inte riskerar fasas ut eller bli omoderna på lång sikt, då man inte vill tvingas sälja. Exempel på bolag med hög utdelning, med utdelningstillväxt som inte riskerar konkurreras ut av något modernare är inte minst fastigheter. Jag äger fem stycken olika fastighetsbolag i min bombmatta. Ett kanadensiskt, tre amerikanska och ett svenskt. Kan man kalla det diversifiering? =) 

Jag vill ha ett jämnt flöde inkomst lagom till jag tröttnar på att arbeta heltid. Det tror jag mig kunna fixa. Hur jag vet? Det kan du enkelt kolla av själv, genom smarta kalkylatorer som finns på nätet. 

För min del ser det ut såhär i dagsläget i min pengamaskin: 
Jag har utdelningsaktier till ett värde av ca 340.000kr.
Jag har ca 6.5% i direktavkastning. Jag sparar (väldigt varierande) runt 3.000 kr i pengamaskinen i månaden, i snitt. Jag bör kunna öka mitt sparande med ca 10% årligen, med tanke på både utdelningstillväxt och ökad utdelning tack vare återinvesteringar. 

Om jag knappar in dessa siffror i rikatillsammans magiska kalkylator får jag fram följande: 

Om 15 år har jag 2,4 miljoner kr i min pengamaskin, förutsatt att jag inte plockar ut några pengar, återinvesterar allt, och att jag ökar mitt årliga sparande med 10%.

Vilket jag bör kunna göra med tanke på utdelningstillväxt och ökad utdelning tack vare återinvestering.
Jag har alltså kalkylerat relativt konservativt. 

Om jag sätter månadssparandet på 3000kr, 7% avkastning, med 10% årlig ökning i 20 år, får jag fram 5 miljoner på kalkylatorn. Vilket ungefär är mitt långsiktiga mål. Jag har inte räknat ut summan exakt förut, utan skjutit från höften. Men jag har svårt att se mig vara så disciplinerad som kalkylatorn kräver. Vilket för mig inte är ett krav. Jag MÅSTE inte ha 5 miljoner på något aktiekonto om 20 år. Jag vill ha tillräckligt med utdelningar för att kunna välja hur mycket jag vill jobba. 
Det tror jag faktiskt att jag kommer uppnå. 

Jag vill dock påpeka att denna kalkylatorn inte räknar in courtage, skatter och inflation! 
Så var införstådd med att det är en glädjekalkyl. Men ingen har dött av lite glädje. 

Med det sagt, räkna därför gärna konservativt, för att inte låta kalkylen sätta din framtida verklighetsplan i gungning, man bör akta sig för att skena iväg och drömma om hiphop-bling, privatjet och herrgårdar som mål.  
Det finns marknadsrisker som sättningar och recessioner, utdelningssänkningar, valutarisker, och specifikare bolagsrisker. Och detta gäller aktierna. Utöver de, så får man alltså inte plocka ut utdelning, eller sänka sitt månadssparande. Barn, VAB, bröllop, semestrar, bostadsköp, sjukskrivning osv. kan vara bovar ur ett återinvesteringsperspektiv. Jag vet att jag kommer nalla utdelningar mellan varven. 

You have been warned.  

Nu, med hjälp av Jan Bolmesons rikatillsammans-bloggs kalkylator kan du se hur din estimerade framtid kan se ut. 
Den magiska kalkylatorn finner du här: 
rikatillsammans.se/verktyg/kalkylator-rakna-pa-ranta-pa-ranta/

Vad siktar du på?



Vad innebär Bulls eye för dig?




Du har väl inte missat Market makers podds dubbelavsnitt där cannabis diskuteras och jag gästar? 

Avsnitt 1:
soundcloud.com/marketmakerspod/avsnitt-18-det-olagliga-avsnittet-m-8eunderverket

Avsnitt 2:
soundcloud.com/marketmakerspod/market-makers-19-det-olagliga-avsnittet-del-2



  

måndag 12 februari 2018

CBD- och THC-infuserade plåster på kapitalistiska sår


Cannabisens nedåttrend har varit svårt att förbise. Aktieägare som kommit in "sent" i branschen, eller vid dålig timing, kanske är oroliga för sina pengar. Ni som känner er träffade, ni borde läst på bättre! =) 

Men för er stackare som inte gjort detta, har jag sammanställt lite fakta och information som kan agera plåster på era kapitalistiskt öppna och blödande sår. 

Nedan finns en länk till en intervju som gjorts med Aphrias förvärv, Nuuveras unga VD som avslöjar bland annat estimater och potential gällande den europeiska marknaden:

nn.ca/video/nuuvera-ceo-aphria-deal-will-create-a-firm-unmatched-in-the-industry


För er som redan sett, följer här en kort sammanfattning:

-Italiens medicinska marknad beräknas vara större än Kanadas rekreationella OCH medicinska marknad tillsammans.  

-Tysklands medicinska marknad beräknas vara större än Kanadas rekreationella OCH medicinska marknad tillsammans.  

-Priserna på produkterna är högre i de europeiska länderna än Kanada (bättre marginaler i Europa med andra ord). 

-Det spekuleras kring att cannabis med tiden kommer bli en större marknad än alkohol och tobak tillsammans.

Slut på info från intervjun 


Intressant kuriosa
Många europeiska länder som inte har legaliserat cannabis, tillåter trots det medicinsk cannabis, sålänge det understiger 0.2% THC. Vilket öppnar upp för fler marknader i Europa. Storbritannien undantaget, som har totalförbud mot THC. Huruvida det existerar medicinska cannabisprodukter och läkemedel utan THC låter jag vara osagt. 


Obligatorisk video! Endast 5min. iAnthus CEO om tidigare erfarenheter, jämförelser och vad man ska tänka på som investerare: 






Kom ihåg
-Kanadas rekreationella legalisering är ungefär ett halvår bort. 
-Tyskland och Italien har knappt börjat ta emot ordrar än. 
-Australien har legaliserat medicinsk cannabis.
-Fler stater som bl.a. New York överväger legalisering av rekreationell cannabis. 
-Grekland röstar om medicinsk cannabis inom kort.
-Kalifornien har precis legaliserat cannabis.
-Liksom Arizona, Maine, Nevada, med flera. 
-I Colorado har cannabisförsäljningen ökat konstant, sen legaliseringen 2012. 
-Danmark har öppnat för medicinsk cannabis på prov i fyra år. Sen utvärdering.  




Tappar man fotfästet riskerar man räknas ut




fredag 2 februari 2018

Cannabis-korrektion - bound to happen


Historien upprepar sig
Nu råder det en korrektion eller i alla fall en nedåttrend i cannabissektorn. Det innebär att sena investeringar (efter årsskiftet) i cannabisbolag med stor sannolikhet kommer lysa blodrött den närmaste tiden. För många oerfarna aktieinvesterare som börjat handla i cannabisbolag nyligen kommer säkert erfara stresspåslag som det kan innebära med negativ utveckling i portföljer. Det jag kan bidra med, är att jag upplevt en "längre" 
(6-9 månader) period där mina cannabisinnehav haft/bibehållit en negativ utveckling. Det var strax efter presidentvalet i USA 2016. Då många cannabisaktier steg för att sju stater i USA röstade för legaliersing. När nyheten lagt sig kom korrektionen. Bound to happen.
Historien upprepar sig.

Investeringsspykologi
Jag tror att trenden kommer vända upp igen när det närmar sig legalisering av rekreationell cannabis i Kanada. Därför ser jag det som ett sundhetstecken med korrektion.
Men psykologi tenderar att påverka människan att agera i panik vid obekväma situationer. 

Därför måste man veta vad man äger. Aphria hade ett p/e-tal över 110 vid 22 CAD. Nu är priset på Aphria nere på 13 CAD. Det kan komma att fortsätta ner. I så fall kommer jag eventuellt passa på att fylla på. 

Men faktum kvarstår
Det är en av världens snabbast växande marknad. Över hälften av de amerikanska staterna har röstat igenom medicinsk cannabis. Nio stater har röstat igenom rekreationell cannabis. Flertalet stater överväger legalisering. Tysklands legalisering av medicinsk cannabis ger ett eko i Europa. 

Någon gång under våren kommer troligtvis trenden vända upp igen. Förutsatt att börsen inte kraschar. Det är en realistisk farhåga att bära med sig. Om det skulle inträffa finns risken att många bolag går ifrån att vara övervärderade till att bli undervärderade. Kan du föreställa dig vad det skulle innebära för prisbild på cannabisbolag med negativt kassaflöde? 
Hur mycket kan ett bolag falla? 
Kan det få cannabisbolag på fall? 
Jag vet inte svaret på någon av frågorna.

Därför ska man alltid investera med tillförsikt. 


Jag ser korrektionen som sund, och jag hoppas nedåttrenden fortsätter så jag kan fylla på innehav som jag inte velat på grund av deras skenande värderingar. 



Cannabis - nere för räkning

Håll utkik efter nästa inlägg som tar 
upp plåster på såren för cannabis-investerare genom:
*Uttalanden som livar upp
*Loop-holes som öppnar upp
*Länder som aktualiseras
av loop-holes
*Estimater av marknader







onsdag 31 januari 2018

En utdelningsjagare- och knarksparares bekännelser

Som aktiebloggare är det lätt att fokusera på det som går bra för tillfället. 
Kanske utmärkande för mig som har:
Två väldigt olika portföljer och 
två vitt skilda strategier. 

Jag är utdelningsjagare i grunden. Med siktet inställt på  stabila bolag med generös utdelningsandel. 

Men för ca 16 månader sen upptäckte jag cannabislegaliseringar i USA i samband med Trump/Hillary-valet. Det ledde mig till att investera i branschen.
Jag började med de tre stora och kända, Canopy, Aphria och Aurora. 

Utvecklingen i cannabissektorn har varit omtumlande och lärorik för mig. 
Jag blev successivt medveten potentialen som finns i branschen. 

När jag startade bloggen ville jag inte uppvisa min cannabis-portfölj, då de gånger jag nämnt branschen eller bolag på finanstwitter eller mailat bloggare i sfären i frågan, har jag fått knapphändig eller ingen feedback. 

Den avvisningen avskräckte mig och jag fruktade att det kunde innebära att min blogg inte skulle tas på allvar. Så istället ställde jag mig i ledet och skrev uteslutande om utdelningar o dyl. 

With great power comes great responsibility
Nu är läget annorlunda. Jag har lärt mig och läst mycket under tiden som gått. 
Jag känner mig trygg i min kunskap om cannabisbolag. 
Många nya investerare söker svar. Som medlem i (svenska) Facebook-grupper ser jag också att det är mycket spekulationer. Folk kan låta väldigt övertygande om saker de inte tycks ha en verklighetsbaserad grundföreställning rörande. 

Jag gör själv inte några djupa kassaflödesanalyser. Jag tar del av mycket information som delges. Jag läser kvartalsrapporter i cannabisbolag, analysrapporter från amerikanska och kanadensiska aktiemäklare. Jag följer insiderköp och försäljningar. 
Det finns ett extremt stort informationsflöde att hämta, om man har intresset. 
Jag följer flera bolag och analytiker på Twitter. Jag prenumererar på nyhetsbrev från flera olika bolag och följer kanadensisk nyhetssajter.

Varför transparent nu
Jag var inte förberedd på den hausse som legaliseringen i bl.a. Kalifornien skulle komma att innebära. Jag var inte förberedd på den uppmärksamhet som skulle råda i Sverige i samband med densamma. 
Jag tyckte att min blogg och antal följare hade börjat trampa vatten. Legaliseringen och cannabisaktiernas framfart gav mig möjligheten att bredda min nischade blogg. Det gav mig möjlighet att nå ut till fler läsare, och med annan strategi än min ursprungliga, vilket förhoppningsvis kan ge fellow knarksparare en möjlighet att upptäcka utdelningsstrategin, vilket bör passa många. Inte minst på grund av att cannabisspararna generellt sett är unga. Och ju fler år som utdelningsjagare, desto större effekt. Så win-win? 

Strategi och skryt
Tack vare mina tidiga investeringar i välkända cannabisbolag slog utvecklingen i taket och summorna blev påtagliga. Det innebar en lyx för mig, då jag efter kring 200% uppgång  kunde sälja för motsvarande summa jag investerat för, och samtidigt behålla ca 67% av aktierna jag köpt. 

Exempel: Jag köper 1000 st aktier för 100kr st. = 100.000kr i investerat kapital. 
Aktien går upp 200% och är nu värd 300.000kr. 
Jag säljer då ca 330 st aktier för att komma åt min initiala investeringssumma. 

Då har jag 670 st aktier till ett värde av 200.000kr kvar som jag inte bekostat. Och återfått de 100.000 kronorna jag betalade för aktierna. 

Detta tillvägagångssätt har jag applicerat i flertalet cannabisbolag.
Med det kapital jag sålde aktier för att återfå kring årsskiftet, investerade jag motsvarande 2/3 i trygga utdelningsbolag för att "säkra upp" kapitalet.
Köpen jag gjorde var i Northwest healthcare, Realty income och WPC, som du kan läsa mer om här: 
8eunderverketsresa.nytt-ar-nya-investesteringar-blue-chips

Den sista 1/3 köpte jag mindre cannabisbolag för. Bl.a. Canntrust, Maricann, MPX, iAnthus, Sunniva och Liberty health. 


Diversiering och rekommendationer
Jag investerar inte till 100% i cannabissektorn. 
Vanligtvis rekommenderar jag ogärna. Men att investera 100% av sina tillgångar i cannabisbolag är inte något jag rekommenderar. 
Personligen har jag investerat ca 30% av mitt aktiekapital i cannabis och 70% i utdelningsaktier. Jag ser det som en hedge. REITs tenderar att falla vid räntetryck, som står för dörren. Cannabis tillväxt tror jag kan öka, som spel, alkohol och tobak gjort historiskt vid recession. Det är trots allt en av världens snabbast växande branscher.
Men det får mig ibland att känna mig schizofren. Inte minst för att min cannabisportfölj växt drygt 150% och därmed är min största portfölj, med mest kapital, flest innehav och som tar mest tid för mig att hålla mig uppdaterad om.  


Har du balans (i portföljerna)? 

Hur resonerar du? 
Har du olika strategier?
Har du sidospår?
I så fall, har ditt sidospår tagit över ditt huvudspår?

Håll utkik efter Market Makers nya poddavsnitt som handlar om...
just det, cannabis. Där jag medverkar. 
Det första avsnittet av två i ämnet släpps imorgon torsdag den 1a februari. 
Finns där poddar finns.


Knarksparare = Avanzas fondspecialist och tyckare, Claes Hembergs uttryck i en kritisk artikel om cannabisbolag och dess sparare. 


Jag vill påpeka att detta inlägg inte ska ses som en rekommendation. Gör alltid din egen analys innan du investerar. Historisk avkastning och resultat är ingen garanti för att framtiden ska resultera i densamma. Jag får inte betalt för att skriva nåt på bloggen. Dessa tankar och åsikter är mina egna.  




söndag 28 januari 2018

Uppdelad utdelning - pro or con?

Investor är senast i raden med att dela upp utdelning, likt Castellum.
Detta genom att lägga bolagets utdelningar på halvårsbasis.
Detta är inte en uteslutande dålig nyhet, som jag ser det. 
Frågan klyver dock massan. 

Vissa anser att utdelning en gång om året, oftast på våren, likt många andra svenska bolag, är att föredra. 
Jag ser fördelar med en utdelning på våren och en på hösten. 

Utdelningar i de flesta svenska bolagen sker under vårmånaderna, mars-maj. 

Historien visar att börsen tenderar att gå ner under sommarmånader och att vända uppåt i oktober. 
Det innebär att om man återinvesterar sin utdelning man får i mars-maj direkt, köper man inte sällan dyrare än om man köper aktie i samma bolag någon månad efter sommaren. 

Med halvårsutdelningar kringgår man delvis det problemet som investerare.

Kanske vore det optimalt med majoriteten av utdelningar under september, oktober, då börsen oftast presterar bäst mellan oktober och maj. Vilket innebär att man köper aktier billigast under hösten, efter sommarens nedgång. En utopi såklart, då utdelningar oftast grundas på fjolårets siffror och sätts vid årsstämmor. 
Men att fördela utdelningen är positivt, då jag återinvesterar inte bara dyrt under våren efter börsens uppgång under de mörka vintermånaderna, utan jag får även köpa billigt efter (förmodad) "sommarrea". 

Det ska belysas att detta mönstret inte är någon regel utan undantag, utan en historiskt upprepande tendens.
Undatagsår finns det gott om, så jag rekommenderar ingen att blint investera efter säsongsmönster!

Observera att denna tabell är från S&P 500, år 1950-2016:




Tabellen belyser min poäng. Och det är grunden till min positiva syn på uppdelad utdelning.

Denna uppdelade utdelningsmetod underlättar även för bolagets kassaflöde. 

En annan, om än mindre, men ack så intressant detalj, är att du kan återinvestera din första utdelning, som inte är medräknad i utdelningsprocenten vid nästa utdelning samma år. Va?

Exempel: Du investerar 100.000kr i Castellum idag. 
100.000/136.60 kr per aktie = 732 st aktier. 
Du erhåller en utdelning i mars om 2,65 kr/aktie * 732 aktier = 1939 kr

För de 1939kr köper du nya Castellum-aktier för (till det, för enkelhetens skull, oförändrade priset) 136.60kr, vilket ger 14st nya aktier. 

I september väntar nästa utdelning. 
Du får nu en utdelning om 2,65kr/aktie * 732 aktier + 14 nya aktier = 1976kr. 
1976-1939= 38kr.

Du får 38kr mer i utdelning genom uppdelningen, jämfört med om det vore en årlig utdelning om 5,30kr. 

En petitess i sammanhanget, men på en 20årsperiod? Fortfarande en petitess. Men en kul en! Och det är åtminstone en indikator på att det inte bara är negativt med uppdelad utdelning.


Är det värt mödan att jaga småpengar?

Denna lilla petitess är en strategi jag använder mig av om jag inte finner något uppenbart köpläge i något av mina utdelningsbolag i min Mattbomb. Jag kollar vilket bolag som delar ut närmast.   
-Men 38kr, är det verkligen nåt att anstränga sig för att jaga? Nä, det är inget sätt man blir rik på.

Men det kan faktiskt göra viss skillnad, inte minst i bolag som delar ut fler gånger per år, exempelvis Akelius och Autoliv. Och framförallt i Nordamerikanska högutdelande bolag, som OHI och WPC, m.fl. som dessutom höjer sina utdelningar kvartalsvis.

Jag har påminnelselarm dagar före x-datum för att optimera förräntning och ett kvartalsutdelarkretslopp. Långt ord. 
Men kan det verkligen göra skillnad? Kanske får räkna ut och skriva ett blogginlägg om det en dag. Men såhär ser det ut i alla fall:

BIP Jan-april-juli-okt
OHI Feb-maj-aug-nov
APO mars-juni-sep-dec

In med utdelningen i det bolag som delar ut närmast (vars x-datum inte passerat). 
Pang-pang-pang! Förräntningens motsvarighet på EPO-dopning inom cykelsporten... 
eller politiskt korrektare; vallning för längdskidåkaren! 




Håll utkik efter mitt nästa blogginlägg som kommer innehålla:
En knarksparares- och utdelningsjagares krönika, schizofreni eller hedge